Fato relevante AZT Energia (AZTE3): o aumento de capital que pode diluir quem não exercer

A AZT Energia (B3: AZTE3), razão social Azevedo & Travassos Energia S.A., aprovou um aumento de capital privado que pode somar de R$ 15.804.928,81 a R$ 31.609.857,62, com emissão de novas ações ordinárias ao preço de R$ 0,79 cada, sem ágio ou deságio. A informação consta em fato relevante e aviso aos acionistas divulgado em 3 de novembro de 2026.

Na prática, a companhia emitirá novos papéis e dará prioridade de compra a quem já é acionista — o chamado direito de preferência. A operação pode ser fechada de forma parcial, desde que atinja a quantidade mínima de ações prevista no comunicado.

Os termos da operação

O aumento será realizado dentro do limite do capital autorizado, mediante subscrição privada de ações ordinárias, nominativas e sem valor nominal. Hoje, o capital social da companhia é de R$ 339.404.774,68, dividido em 40.012.478 ações ordinárias. Concluída a operação, o capital passa a ser de, no mínimo, R$ 355.209.703,49, representado por 60.018.717 ações, e, no máximo, R$ 371.014.632,30, representado por 80.024.956 ações.

O preço de emissão foi fixado com base na cotação das ações na B3 no fechamento do mercado em 30 de outubro de 2026, sem aplicação de ágio ou deságio, conforme o documento.

Quem pode subscrever e até quando

O direito de preferência segue a proporção de até 1 nova ação para cada 1 ação existente — ou seja, 100% da posição — para quem estiver com papéis no fechamento do pregão da B3 de 6 de novembro de 2026, a data de corte.

• 9 de novembro de 2026: início do prazo de exercício da preferência e também o dia a partir do qual as ações adquiridas passam a ser negociadas ex-direitos de subscrição.
• 4 de dezembro de 2026, às 16h (horário de Brasília): prazo final para acionistas com ações registradas no escriturador, o Itaú Corretora de Valores S.A., exercerem o direito conforme os procedimentos do anexo ao comunicado.
• 8 de dezembro de 2026, às 16h (horário de Brasília): encerramento do prazo de exercício do direito de preferência.
• Cessão: o direito de preferência pode ser livremente cedido a terceiros, nos termos do artigo 171, § 6º, da Lei das Sociedades por Ações, seguindo os procedimentos do escriturador ou do agente de custódia, conforme o caso.

Para onde vai o dinheiro

A integralização das ações poderá ser feita à vista, em moeda corrente nacional, no ato da subscrição, ou com créditos detidos contra a companhia e/ou suas subsidiárias.

Os créditos capitalizados serão usados para reduzir o passivo da empresa e de suas subsidiárias sem desembolso de caixa. Já o valor pago em dinheiro será destinado ao programa de incremento de produção da companhia, à expansão operacional e ao reforço de capital de giro.

O que muda para investidores

"O Aumento de Capital poderá levar à diluição societária da participação dos atuais acionistas que optem por não exercer seu direito de preferência para a subscrição das novas Ações."

• Diluição: acionistas que não exercerem a preferência nem cederem seus direitos podem ver sua fatia na companhia reduzida.
• Liquidez e estrutura de capital: a administração afirma que a emissão "poderá ainda resultar em um aumento na liquidez de suas negociações" na B3 e que a operação tende a propiciar melhora na estrutura de capital.
• Direitos das novas ações: os papéis emitidos terão os mesmos direitos das ações existentes, inclusive dividendos, juros sobre capital próprio e eventuais remunerações de capital declarados a partir da homologação do aumento.
• Homologação parcial: a operação admite subscrição e homologação parciais, desde que seja verificada a subscrição da quantidade mínima de ações e do valor mínimo do aumento de capital.

A companhia informou que manterá acionistas e o mercado em geral informados sobre o aumento de capital, nos termos da regulamentação aplicável, e que informações adicionais podem ser obtidas no departamento de relações com investidores.