A Neoenergia S.A. (NEOE3) comunicou ao mercado nesta sexta-feira, 13 de fevereiro de 2026, a publicação do edital de segunda convocação para a Assembleia Geral de titulares de debêntures da sua 6ª emissão. O movimento ocorre após a falta de quórum na primeira chamada e faz parte da estratégia de reestruturação societária conduzida por sua controladora, a espanhola Iberdrola Energia S.A.U.

Entenda o contexto da Assembleia

O objetivo central da reunião é obter a renúncia (waiver) ao direito de declaração de vencimento antecipado das debêntures simples da 6ª emissão da companhia. Essa necessidade surge em decorrência da potencial conversão de registro da Neoenergia junto à CVM, passando da categoria “A” (emissora de ações) para a categoria “B” (emissora de outros valores mobiliários, como dívida).

Essa mudança de categoria está intrinsecamente ligada à Oferta Pública de Aquisição de ações (OPA) protocolada pela Iberdrola em novembro de 2025. A intenção da controladora é retirar a Neoenergia do segmento Novo Mercado da B3, o mais alto nível de governança corporativa da bolsa brasileira.

Compensação aos debenturistas

Para assegurar o apoio dos credores nesta transição, a administração da Neoenergia propôs o pagamento de um prêmio (fee) aos debenturistas que aprovarem a renúncia. A companhia reforça que a OPA e a mudança de registro não impactam os direitos financeiros dos títulos, uma vez que a empresa continuará sendo uma companhia aberta, seguindo as normas contábeis da CVM e mantendo suas obrigações de divulgação de informações financeiras.

O que muda para investidores

A reorganização sinaliza uma mudança profunda na estrutura de capital e governança da Neoenergia no Brasil. Para o investidor, os pontos de atenção são:

  • Debenturistas: Podem receber uma remuneração adicional via prêmio, mantendo a segurança dos ativos, já que a empresa permanece sob regulação da CVM na categoria B.
  • Acionistas Minoritários: O foco volta-se para os termos da OPA e o preço por ação ofertado pela Iberdrola, que definirá a saída definitiva da empresa do Novo Mercado.
  • Perfil da Companhia: A transição para a Categoria B foca o relacionamento da empresa com o mercado de capitais prioritariamente na captação via instrumentos de dívida, reduzindo a exposição direta ao mercado acionário.

A documentação completa, incluindo a Proposta da Administração e os detalhes sobre o prêmio proposto, está disponível nos portais de Relações com Investidores da Neoenergia, da CVM e da B3.

Disclaimer: O conteúdo apresentado é meramente informativo e não deve ser considerado como conselho de investimento. Ativo Virtual não se responsabiliza por decisões financeiras tomadas com base nestas informações.